近日，證監(jiān)會(huì)發(fā)布《公開募集開放式證券投資基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定》（以下簡稱《管理規(guī)定》），自2017年10月1日起施行。
2017年3月31日，我會(huì)就《管理規(guī)定》向社會(huì)公開征求意見。截至征求意見結(jié)束，共收到53家單位反饋意見。從反饋意見情況看，市場各方普遍認(rèn)為，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是現(xiàn)階段我國公募基金行業(yè)穩(wěn)健發(fā)展所面臨的突出問題，《管理規(guī)定》聚焦公募基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)一步細(xì)化底線要求，強(qiáng)化機(jī)構(gòu)在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管控方面的主體責(zé)任，有利于降低基金業(yè)務(wù)的結(jié)構(gòu)脆弱性，促進(jìn)我國公募基金行業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展。同時(shí)，有關(guān)各方也提出了一些具體的修改建議，我會(huì)綜合考慮行業(yè)現(xiàn)狀和監(jiān)管實(shí)際，采納了合理可行的意見建議，相應(yīng)調(diào)整了《管理規(guī)定》的有關(guān)條款。
《管理規(guī)定》以證監(jiān)會(huì)公告形式發(fā)布，作為《證券投資基金法》、《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》與《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》的配套規(guī)范性文件，共10章41條。主要內(nèi)容涵蓋基金管理人內(nèi)部控制以及基金產(chǎn)品設(shè)計(jì)、投資限制、申購贖回管理、估值與信息披露等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的規(guī)范，并針對貨幣市場基金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管控做出了專門規(guī)定。
考慮到行業(yè)落實(shí)法規(guī)要求需要一定時(shí)間，《管理規(guī)定》自2017年10月1日開始施行。同時(shí)為確保法規(guī)平穩(wěn)實(shí)施，避免對市場造成短期影響，《管理規(guī)定》對涉及基金管理人需進(jìn)行投資調(diào)整的事項(xiàng)均給予6個(gè)月的過渡期。
《管理規(guī)定》是我會(huì)深入貫徹落實(shí)全國金融工作會(huì)議精神的具體舉措，以強(qiáng)化金融監(jiān)管為重點(diǎn)，以防范系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)為底線，以問題為導(dǎo)向，著力防范化解當(dāng)前基金行業(yè)所面臨的突出風(fēng)險(xiǎn)。《管理規(guī)定》對基金管理人做好基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管控工作提出底線要求，關(guān)鍵在于后續(xù)的落實(shí)與執(zhí)行，核心是基金管理人自我風(fēng)險(xiǎn)管理意識與能力的提升。各基金管理人應(yīng)根據(jù)《管理規(guī)定》的要求，切實(shí)強(qiáng)化與落實(shí)金融機(jī)構(gòu)防范風(fēng)險(xiǎn)主體責(zé)任，抓緊建立與完善基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)控制度與機(jī)制，全面構(gòu)建多維度的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測與預(yù)警制度，提升識別、防范與抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。我會(huì)將繼續(xù)按照依法全面從嚴(yán)監(jiān)管的原則，加強(qiáng)監(jiān)管，防控風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)公募基金行業(yè)健康發(fā)展。